Организация и методы финансового управления текущими операциями

Финансовая информация » Формирование эффективной системы управления оборотными активами » Организация и методы финансового управления текущими операциями

Страница 1

Изменение показателей оборачиваемости за анализируемые периоды можно выразить следующей таблицей, используем приложение А, Б:

Таблица 8 Анализ показателей оборачиваемости ООО "Дверидофф"

Показатель

2007 год

2008 год

2009 год

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств

4,71

1,91

1,18

Продолжительность оборота

76

188

306

Дополнительное привлечение оборотных средств

-

9156

10176

Коэффициент оборачиваемости запасов

0,38

4,96

11,75

Оборачиваемость запасов

946,16

72,63

30,65

Коэффициент оборачиваемости денежных средств

0,006

0,002

0,002

Период оборачиваемости денежных средств

2,214

0,560

0,590

Данные таблицы 8, свидетельствую о том, что оборачиваемость запасов в 2007 году составила 946,16 оборотов, а к 2009 году составила 30,65 оборотов, таким образом показатель уменьшился на 915,51 оборотов.

Период оборота денежных средств с 2007 по 2009 год снизился на 1,624 (с 2,214 до 0,590 оборотов), что говорит о повышении эффективности их использования, незначительном повышении ликвидности оборотного капитала и его оборачиваемости, а также говорит о введении средств в оборот.

Изменение продолжительности одного оборота запасов, дебиторской задолженности, денежных средств и оборотных активов графически выглядит следующим образом (Рис. 2).

Рисунок 2 – Изменение периодов оборачиваемости оборотных средств

Оборачиваемость запасов за анализируемые периоды продолжала неуклонно снижаться (Рисунок 5) на 915,51 оборота соответственно, что является отрицательной тенденцией и свидетельствует о росте темпов производства, сбыта, росте эффективности использования ресурсов, общей рентабельности производства, а также повышении стабильности финансового состояния предприятия. Причём, оборачиваемость увеличивалась как из-за снижения оборотных активов, так и из-за увеличения выручки.

Продолжительность оборота показывает, за сколько дней оборотные активы проходят полный цикл. Она выражается в днях и рассчитывается следующим образом.

Если в 2007 году период одного оборота составлял больше 4-х месяцев, то за 2009 года он равен почти 1 месяцу.

Рисунок 3 – Динамика оборачиваемости оборотных активов

При замедлении оборачиваемости происходит дополнительное привлечение оборотных средств для обслуживания производства, то есть перерасход. Дополнительное привлечение оборотных средств вследствие замедления оборачиваемости рассчитывается следующим образом:

За 2009 год недорасход оборотных средств составил 8516 тыс. руб., т.е. эти средства участвовали в обороте, из-за этого увеличилась эффективность использования оборотного капитала и общая рентабельность предприятия, что говорит об улучшении рациональности хозяйственной деятельности предприятия и ещё большем увеличении рентабельности производства.

Скорость оборота товарно-материальных запасов (К об. зап.) является одним из важнейших факторов, влияющих на общую оборачиваемость оборотного капитала. Период обращения запасов (Взап. c/c) - это средний период времени, необходимый для превращения сырья в готовую продукцию и последующей продажи. С 2007 по 2009 год оборачиваемость запасов снизилась на 915,51 оборота (с 946,16 до 30,65) - даже больше, чем общая оборачиваемость оборотных активов, что говорит о росте темпов производства, эффективном использовании запасов и нерациональной хозяйственной политике в области закупки материалов и сбыте готовой продукции.

Инвестиции - это вложения средств в объекты предпринимательской и других видов деятельности в целях получения дохода (прибыли). Размещение активов организации должно осуществляться на принципах ликвидности, возвратности, прибыльности и диверсификации активов

Инвестиционный портфель, который отвечает всем требованиям: гарантии возврата средств, ликвидности и прибыльности - является сбалансированным. Но задача компании состоит не просто в формировании сбалансированного портфеля, а сбалансированного портфеля, удовлетворяющего инвестиционным целям данной конкретной компании.

Страницы: 1 2

Другое по теме:

Анализ деловой активности предприятия
Об эффективности использования предприятием своих средств судят по различным показателям деловой активности. Данную группу показателей еще называют показателями оценки оборачиваемости активов, коэффициентами использования активов или коэффициентами управления активами, а также показателями оценки р ...

Государственное пенсионное обеспечение в Российской Федерации и негосударственные пенсионные фонды
Негосударственные пенсионные фонды (далее - фонд), создание которых предусмотрено действующим законодательством, более того, действует с 1998 года специальный федеральный закон – о негосударственных пенсионных фондах – определены как особая организационно-правовая форма некоммерческой организации с ...

Анализ реализации бюджетной политики на федеральном уровне
Исполнение федерального бюджета в 2011 г. осуществлялось в соответствии с Федеральными законами "О федеральном бюджете на 2011 год". По данным Счетной палаты, доходы федерального бюджета 2011 года составили по доходам в сумме 11 367 652 622,6 тыс. рублей, по расходам в сумме 10 925 617 41 ...

Навигация

Copyright © 2018 - All Rights Reserved - www.grsailors.ru