Определение потребности предприятия в оборотном капитале

Финансовая информация » Совершенствование планирования и управления оборотным капиталом предприятия » Определение потребности предприятия в оборотном капитале

Страница 3

- на стадии создания производственных запасов — внедрение экономически обоснованных норм запаса; использование прямых длительных связей; приближение поставщиков и т.д.;

- на стадии незавершенного производства — внедрение прогрессивной техники и технологий, особенно безотходной и малоотходной; совершенствование форм организации производства; увеличение удельного веса продукции, пользующейся спросом и т.д.;

- на стадии обращения - приближение потребителей продукции к ее изготовителям; совершенствование системы расчетов; продажа продукции по предоплате и т.д.

Источником формирования оборотного капитала могут быть: уставный (акционерный) капитал, прибыль, устойчивые пассивы, кредиты, кредиторская задолженность, прочие собственные средства.

Пополнение оборотных средств может осуществляться за счет собственных источников, полученных предприятием в процессе его деятельности, и главным образом за счет получения прибыли. Кроме прибыли, на каждом предприятии имеются средства, приравненные к собственным. Это устойчивые пассивы, которые не принадлежат предприятию, но постоянно находятся в обороте и используются на вполне законных основаниях. К устойчивым пассивам относятся:

- минимальная переходящая задолженность по оплате труда, отчислениям во внебюджетные фонды, которая обусловлена естественным расхождением между сроком начисления и датой выплаты заработной платы;

- задолженность поставщикам по неотфактурованным поставкам и акцептованным расчетным документам, срок оплаты которых не наступил;

- задолженность заказчикам по авансам и частичной оплате (предоплате) продукции;

- задолженность бюджету по некоторым видам налогов, начисление которых происходит раньше срока платежа.

Устойчивые пассивы являются источником покрытия собственных оборотных средств только в сумме прироста, т.е. разницы между их величиной на конец и начало периода. Данный источник является по существу планируемой кредиторской задолженностью.

В условиях полной хозяйственной самостоятельности, когда предприятия самостоятельно распоряжаются собственным имуществом, в том числе и денежными средствами, в обороте предприятия могут находиться прочие собственные средства, а именно временно неиспользуемые остатки фондов специального назначения. Средства этих фондов, имеющих целевое назначение, в современных условиях вовлекаются в текущий оборот по приобретению производственных запасов, покрытию затрат и т.д.

В обороте предприятия, кроме собственных финансовых ресурсов, находятся заемные средства, основу которых составляют краткосрочные кредиты банков, а также других кредиторов. Краткосрочный банковский кредит активно используется, когда кредитуемая операция приносит доход, превышающий расходы по уплате банковского процента за пользование ссудой. В условиях инфляции заемные средства в виде кредитов банка нередко используется более эффективно, чем собственные оборотные средства. Это происходит, во-первых, из-за того, что заемные источники имеют целевое назначение, как правило, совершают более быстрый оборот, за их использованием ведется более жесткий контроль со стороны финансовых служб, во-вторых, заемщик возмещает банку кредит обесцененными деньгами.

К числу привлеченных предприятием в хозяйственный оборот средств относится кредиторская задолженность. В отличие от устойчивых пассивов, кредиторская задолженность является непланируемым источником формирования оборотных средств. Часть задолженности закономерна, т.к. возникает в связи с особенностями расчетов. Однако в большинстве случаев кредиторская задолженность возникает в результате нарушения расчетно-платежной дисциплины и является следствием несоблюдения предприятием сроков оплаты продукции и расчетных документов.

Страницы: 1 2 3 

Другое по теме:

Анализ динамики состава и структуры доходов консолидированного бюджета
На основании данных Белстата можно видеть следующие показатели: – валовой внутренний продукт за 2012 год составил в текущих ценах 527,4 трлн. руб. и увеличился по сравнению с 2011 годом на 1,5% в сопоставимых ценах. Основным из источников роста валового внутреннего продукта стало динамичное развити ...

Налоги: сущность и функции
Налоги в современном обществе – это основная форма доходов государства. Кроме этой сугубо фискальной функции, налоговый механизм используется для экономического воздействия государства на общественное производство, его динамику и структуру, на развитие НТП. Налоги являются специфической формой экон ...

Состояние малого и среднего бизнеса, как индикатор уровня развития региона
В Российской Федерации, по данным Госкомстата России, на 1 января 2006 года функционировало 861 063 малых предприятий в форме юридических лиц с численностью постоянно занятых свыше 6,5 млн. человек. С учетом работников, выполняющих работы по договорам гражданско-правового характера, а также предпри ...

Навигация

Copyright © 2018 - All Rights Reserved - www.grsailors.ru